煮酒論英雄曹操(鮑國(guó)安 飾)在劉備(孫彥軍 飾)的相助下，除了呂布(張光北 飾)，又收降大將張遼，從此兵威更振。在班師回朝的途中，徐州百姓請(qǐng)留劉備治理徐州，曹操巧言拒絕。在皇宮大殿內(nèi)，劉備與漢獻(xiàn)帝相見，君臣一家，叔侄相見格外親密。曹操臉上呈現(xiàn)忿然之色，并派人訪查劉備舉止。
劉備只好深藏雄心，巧施韜略，整日埋在菜園澆水種菜。關(guān)、張二弟不解大哥深意，暗自焦急。此時(shí)，程昱等謀士勸曹操可行王霸之事，曹操設(shè)許田圍獵以試其威。關(guān)羽(陸樹銘 飾)欲殺曹操，被劉備攔住。漢獻(xiàn)帝見此憂傷焦慮，也只好和伏皇后在寢宮掩面而泣，皇后之父伏完舉薦車騎將軍、國(guó)舅董承可除國(guó)害。
漢獻(xiàn)帝遂以血寫討曹詔書，藏于錦袍玉帶之中，親招董承賜之，董承會(huì)意。不料，在出宮回府途中卻遇曹操，百般盤查，險(xiǎn)些壞了大事。在董承府，董承與王子服等同觀血詔，義憤填膺，紛紛在義狀上簽名畫押。西涼太守馬騰又舉豫州牧劉備可共商誅賊大事。
國(guó)舅董承親到劉備府，劉備心情復(fù)雜，一時(shí)躊躇，終于橫下一條心，在義狀上書“左將軍劉備”五個(gè)字。此后，劉備更是整日埋頭種菜，惟恐董承辦事輕率，事情敗露。一日，劉備仍在菜園里鋤草，突然，許褚、張遼引軍士入園中，說曹操請(qǐng)劉備速去。
劉備大驚，不知是禍?zhǔn)歉＃坎懿僬?qǐng)劉備在丞相府后花園青梅煮酒，縱論天下英雄，劉備列舉了當(dāng)世各路豪杰，均被曹操視為枯骨呆犬之類，而獨(dú)指劉備說：“今天下英雄，唯使君與操耳！”劉備聞言大驚，手中匙箸失手落地，以為自己的內(nèi)心已被曹操窺破。
恰巧此時(shí)天空驚雷炸響，劉備乘機(jī)以聞雷失箸之說掩飾過去。此時(shí)傳來公孫瓚已被袁紹所破的消息，又聽說袁術(shù)也攜玉璽向袁紹投降，不日將過徐州。劉備借機(jī)向曹操說自己愿領(lǐng)兵前往徐州截?fù)粼g(shù)，曹操應(yīng)允，劉、關(guān)、張三人才如脫籠之鳥離開許都。
行前董承前來送行，暗囑劉備勿負(fù)天子之心。郭嘉(蔣愷 飾)、程昱得知此信，說曹操此舉是縱龍入海，放虎歸山，曹操深悔之，但為時(shí)已晚。劉備在徐州大敗袁術(shù)，落魄的袁術(shù)病死在殘?jiān)珨啾谥小Ｔ跉堦?yáng)如血、大地蒼茫之中，一身戎裝的劉備和關(guān)、張二弟騎于馬上，風(fēng)卷戰(zhàn)袍，威武軒昂。
