四十八寨山下某客舍中，客人正在討論有關某個天縱奇才，因命途坎坷而得仙人收之為徒，后投身入軍營卻身中奇毒的故事。這讓坐在一旁的周翡(趙麗穎 飾)想起謝允(王一博 飾)曾提過有關“逃兵”的故事，并且他也很是了解透骨青之毒。至于對于仙人之說，吳楚楚(張慧雯 飾)記得在武功批注上曾有記載，“蓬萊世外舊夢涼，日落推云過無痕”，這句話究竟何意，二人暫且尚不明了。
兩者相聯(lián)系，周翡隱隱覺得事與謝允有關，當她回到山寨詢問守衛(wèi)，才得知對方早已離去，連忙下山去尋。霍連濤(楊程銘 飾)號召武林中人開滅煞大會，并將水波紋印記刻在請?zhí)希沟帽娙穗y以拒絕。事關霍家，李晟(陳若軒 飾)主動請纓前去，其一是為打探霍連濤究竟目的何在，其二，沖霄子對李晟有恩，又對霍長風的死耿耿于懷，如若可以查清霍長風死因，也好給沖霄子一個交代。
此時的沖霄子正為保護殷沛(孫堅 飾)，欲打造假的殷家刀鞘迷惑世人。當沖霄子回到住處，發(fā)現(xiàn)殷沛神色異樣，生死一線，再觀床上的鳳凰丹只剩空盒，大驚失色，連忙為殷沛運功調理。殷沛得沖霄子相救，內力調息穩(wěn)定之后，在其房內勿踩機關打開密室，巧然中發(fā)現(xiàn)里面存放的數(shù)枚鳳凰丹。
幸虧沖霄子及時歸來，經(jīng)他解釋才知，原來服用鳳凰丹需內力深厚之人相助調息方可，否則將會淪為殺人狂魔，于兩年后爆體而亡。一夜過去，殷沛再次從噩夢中醒來，猛然發(fā)覺劍鞘不再，便如瘋魔一般沖進沖霄子屋內，趁其中無人，再次吞服鳳凰丹，并將剩余盡數(shù)偷走。
下山途中，殷沛與歸來的沖霄子迎面相撞，殷沛誤以為對方是為鑄造假劍鞘偷換真品，便在盛怒之下，一掌將其殺死。此一舉，讓殷沛感到從所未有的力量，貪戀掌握他人生死的快感，顯然已近走火入魔之態(tài)。沖霄子臨死前欲將拂塵相送，并囑咐其中有救他性命的辦法，奈何殷沛根本不會再信其所言，更不屑于所謂的救命之法。
霍連濤廣發(fā)請?zhí)率贡姸嘟她R聚零陵城，零陵客舍內，興南門朱晨(王新喬 飾)和朱瑩(徐琳 飾)兄妹正此休整。二人眼見旁桌男子在夏天也凍得哆嗦，好心送上棉衣，便見男人致謝后匆匆離開，此人便是不告而別的謝允。謝允桌上放著幾枚被冰碴包裹的銅錢，吸引毒醫(yī)應何跟隨，可等他再追出去時，哪里還有謝允蹤影。
湊巧周翡與應何從(冷紀元 飾)擦肩而過，進入零陵客舍，她一路在行腳幫的幫忙下追蹤至此，只晚了一步便是與謝允擦肩而過的結果。突然，一群鬼面白衣之人打破了客舍的平靜，將朱家兄妹團團包圍，他們便是四象山玄武門主丁魁(徐浩耘 飾)的弟子。
丁魁為滅煞大會而來，卻未收到請?zhí)坏门汕驳茏訐寠Z無勢的朱家兄妹，兩方就此變得劍拔弩張。自從興南門門主重傷后，其子朱晨孱弱，無人繼承門派，轉而從商，深受霍連濤照應，此次他們兄妹帶領門中數(shù)人前來，便是為霍家聲勢助威。
眼下尚未見到霍連濤，便遇丁魁搶奪請?zhí)瑹o力抵抗之際，得周翡出手相助，將其打退。這番交手，也讓偷偷跟著楊瑾(張昕宇 飾)下山的李妍(周潔瓊 飾)不得不與周翡同路。滅煞大會之事，將陳子琛(張家碩 飾)和白先生(李朵 飾)也引來零陵城。目下，周翡托行腳幫查探謝允行蹤，而白先生便是行腳幫長老，便特來親自道謝上次相助之恩。
言語中，白先生深感滅煞大會隱患重重，故而也想尋謝允親自勸說陳子琛。他們且不知，在同一時刻，謝允早已趁白先生不在，試圖勸說陳子琛離開無果。而謝允此行，無意中從陳子琛口中得知周翡也已來到零陵城，行蹤更是小心，避免被對方找到。
